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11月08日 星期日60s后自动更新
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21:40
【中信建投：前三季度医药行业步入改善周期 有望开启高质量发展】中信建投发布研报称，2026年前三季度医药行业整体收入与扣非归母净利润实现双增长，收入同比增加2.25%，扣非归母净利润同比增加10.77%，行业步入改善周期。化学制药收入同比减少0.76%，逐渐企稳，利润端先行修复，扣非归母净利润增长0.15%。2026年Q3，创新药企业的收入迎来大幅增长。CXO收入同比增加26.5%，扣非净利润同比增加59.8%，在手订单旺盛，AIDD需求逐步体现，上行周期确立。原料药收入同比下跌1.26%，扣非净利润下跌10.7%，前三季度降幅收窄，改善初显。
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21:30
【马斯克中选后要被“秋后算账”？德银：算力越紧张SpaceX越赚钱 政治风险被高估】德意志银行最新研报认为，尽管中期选举后外界对SpaceX的政治风险存在诸多担忧，但该公司整体处于相对稳固的位置——核心业务受国会干预的空间有限，潜在的AI算力监管收紧甚至可能反向推高公司收入。不过，该行同时指出，得克萨斯州新任州长的政策立场、轨道数据中心的商业化进程，以及SpaceX与特斯拉潜在合并的监管走向，仍是需要持续跟踪的多个变量。据追风交易台消息，德意志银行分析师EdisonYu在11月6日发布的报告中，对中期选举后SpaceX所面临的政治风险进行了系统梳理。报告指出，马斯克为共和党提供了大量财务支持，市场由此产生了对政治报复 ... 展开德意志银行最新研报认为，尽管中期选举后外界对SpaceX的政治风险存在诸多担忧，但该公司整体处于相对稳固的位置——核心业务受国会干预的空间有限，潜在的AI算力监管收紧甚至可能反向推高公司收入。不过，该行同时指出，得克萨斯州新任州长的政策立场、轨道数据中心的商业化进程，以及SpaceX与特斯拉潜在合并的监管走向，仍是需要持续跟踪的多个变量。据追风交易台消息，德意志银行分析师EdisonYu在11月6日发布的报告中，对中期选举后SpaceX所面临的政治风险进行了系统梳理。报告指出，马斯克为共和党提供了大量财务支持，市场由此产生了对政治报复风险的担忧，但这一担忧在很大程度上被高估。报告同时提示，得克萨斯州候任州长对数据中心的强硬表态，是目前最值得关注的近期风险点。若得克萨斯州对AI数据中心实施更严格审查，SpaceX在该州的算力扩张节奏可能放缓、成本上升，但预计这一影响在2027年之前对公司整体估算的冲击有限。收起
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21:17
【陈果：当前正处于底部区域逐步夯实、市场共识重新凝聚的阶段 短期反弹在方向上的确定性较强】陈果策略指出，但在美国中期选举后美股等外围市场大幅调整的压力下，A股整体亦有所反复。我们认为A股市场前期的资金负反馈有得到逆转的迹象，宽基ETF天量流入反映承接力度增强，千亿互换落地、国常会“完善资本市场稳市机制，增强股市内在稳定性”也在政策层面形成显著利好。总体看，外围市场对美国中期选举的结果短期可能反应过度，除了AI数据中心建设要求可能边际提升，美国中期选举结果亦可能改善美国关税政策，有利于伊朗战争结束、利率预期缓和。一旦外围市场波动趋稳，A股和港股市场的反弹行情有望继续。综合判断，我们认为本轮资金集中度已显著回落，筹码结构再平衡 ... 展开陈果策略指出，但在美国中期选举后美股等外围市场大幅调整的压力下，A股整体亦有所反复。我们认为A股市场前期的资金负反馈有得到逆转的迹象，宽基ETF天量流入反映承接力度增强，千亿互换落地、国常会“完善资本市场稳市机制，增强股市内在稳定性”也在政策层面形成显著利好。总体看，外围市场对美国中期选举的结果短期可能反应过度，除了AI数据中心建设要求可能边际提升，美国中期选举结果亦可能改善美国关税政策，有利于伊朗战争结束、利率预期缓和。一旦外围市场波动趋稳，A股和港股市场的反弹行情有望继续。综合判断，我们认为本轮资金集中度已显著回落，筹码结构再平衡接近完成，当前正处于底部区域逐步夯实、市场共识重新凝聚的阶段，短期反弹在方向上的确定性较强；往后看，随着筹码结构调整到位、量能中枢修复，相关方向有望成为资金重新聚拢的载体，新一轮行情值得期待。配置层面，我们倾向于“攻守兼备”：第一，优选质量蓝筹和三季报指向的景气改善方向；第二，精选叙事独立、筹码干净的方向，如AI应用、电新、医药、军工等；第三，关注筹码出清、超跌反弹的国产算力等，重点跟踪相关催化与机构四季度持仓变化对筹码出清进度的指示。收起
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21:13
【证券日报：深市回购增持动作密集 产业资本真金白银投下信心票】证券日报发文指出，最近，深圳证券交易所市场回购增持动作密集，真金白银传递产业信心。数据显示，11月以来，截至目前，深市合计披露回购增持计划及进展相关公告305单。其中，新增回购计划35单，回购金额上限合计76.66亿元，回购进展公告238单；新增增持计划16单，增持金额上限25.88亿元，增持进展公告16单。从公告结构来看，当前深市回购增持呈现“计划有序新增、落地节奏加快”的特征。305单公告中，进展类公告占比接近八成，反映多数上市公司不局限于发布预案，而是严格按照方案持续推进实施，重承诺、重落地特征明显。
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20:52
【加仓！股市“吹哨人”大摩发声：美股抛售已接近尾声 未来两到三周是加仓的好时机】华尔街并不悲观！日前，有股市“吹哨人”之称的摩根士丹利表示，美股抛售已接近尾声，未来两到三周是加仓的好时机。数月来对人工智能（AI）热潮的不安情绪，在11月2日至6日当周演变为一场全球市场震荡：上周四（11月5日），大规模抛售引发美股暴跌，令不少投资者措手不及；上周五（11月6日），部分资金重返市场，美股止跌回升，标普500指数收涨0.31%，纳指涨逾1%，费城半导体指数涨超4%。经历上述波动后，一批华尔街策略师正敦促客户趁机布局。“未来两到三周，这正是你应该增加风险敞口的地方。”摩根士丹利美国股票首席策略师迈克·威尔逊说道。值得关注 ... 展开华尔街并不悲观！日前，有股市“吹哨人”之称的摩根士丹利表示，美股抛售已接近尾声，未来两到三周是加仓的好时机。数月来对人工智能（AI）热潮的不安情绪，在11月2日至6日当周演变为一场全球市场震荡：上周四（11月5日），大规模抛售引发美股暴跌，令不少投资者措手不及；上周五（11月6日），部分资金重返市场，美股止跌回升，标普500指数收涨0.31%，纳指涨逾1%，费城半导体指数涨超4%。经历上述波动后，一批华尔街策略师正敦促客户趁机布局。“未来两到三周，这正是你应该增加风险敞口的地方。”摩根士丹利美国股票首席策略师迈克·威尔逊说道。值得关注的是，经历一轮剧烈的AI主题抛售后，美国科技股估值出现九年来罕见反转。TruistWealth首席投资官基思·勒纳在最新报告中指出，标普500指数科技板块远期市盈率约为17倍，低于大盘18倍的水平，这是2017年以来首次；2025年10月峰值时，科技板块估值曾高达32倍。收起
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20:41
【共和党中期选举惨败打乱万斯2028年参选计划 部分金主开始寻找替代人选】美国共和党在中期选举中遭遇历史性失利，正在改变副总统万斯的政治前景。多名知情人士透露，万斯及其盟友正私下重新评估是否参加2028年总统选举，部分长期支持者甚至建议他放弃竞选。一些共和党金主则开始寻找其他潜在候选人，担心万斯与特朗普政府的联系过于紧密，难以摆脱中期选举失利带来的政治影响。11月3日举行的中期选举中，民主党从共和党手中夺取了7个参议院席位，包括万斯曾经代表的俄亥俄州席位，并赢得佐治亚州、得克萨斯州等传统共和党优势州的州长选举。六名接近万斯的人士透露，无论在选举前还是选举后，万斯均表示尚未决定是否参加2028年总统竞选。
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20:29
【售价208万元！国产超豪华轿车比亚迪仰望鼎曜山河鼎韵车型价格揭晓】11月8日，比亚迪旗下超豪华行政旗舰仰望鼎曜完成全球首秀，紧随首秀之后，仰望汽车在官方小程序放出了山河鼎韵限量版定价，这款车型售价208万元，预定定金设置3万元。这款限量车型将山河的磅礴气度与古宝鼎的庄重威仪融入整车设计，走内敛雅致的东方路线，力求动静之间尽显圆融气韵。它采用“棕岩白玉”专属内外饰主题，外观是棕金双拼配色，漆面运用三层叠釉厚涂工艺，底层铺设矿物颗粒基底，搭配半透红棕釉层与高透清漆，远观如沉静山河，在光线之下又有细腻流光。车身配有手工打造的琥珀金贯穿双腰线，腰线、踏板、铭牌等处都带有专属限量印记。在车身硬件上，仰望鼎曜体 ... 展开11月8日，比亚迪旗下超豪华行政旗舰仰望鼎曜完成全球首秀，紧随首秀之后，仰望汽车在官方小程序放出了山河鼎韵限量版定价，这款车型售价208万元，预定定金设置3万元。这款限量车型将山河的磅礴气度与古宝鼎的庄重威仪融入整车设计，走内敛雅致的东方路线，力求动静之间尽显圆融气韵。它采用“棕岩白玉”专属内外饰主题，外观是棕金双拼配色，漆面运用三层叠釉厚涂工艺，底层铺设矿物颗粒基底，搭配半透红棕釉层与高透清漆，远观如沉静山河，在光线之下又有细腻流光。车身配有手工打造的琥珀金贯穿双腰线，腰线、踏板、铭牌等处都带有专属限量印记。在车身硬件上，仰望鼎曜体量恢弘，整车尺寸为5600×2030×1590mm，轴距长达3500mm。礼宾级中轴对开门是它一大亮点，前门最大开启角度80°，后门最高可达90°，带来十足的仪式感。座舱内部采用棕白双拼方案，取和田白玉的纯净与昆仑山脉的深沉作为基调。双色座椅打破普通行政轿车单色布局，车内随处可见源自古礼器的专属云纹。空调出风口镶嵌和田玉，金色工艺打造的扬声器面罩兼顾视觉与听觉质感，车门内部配备芳纶纤维防护结构。收起
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20:20
【国产全直驱数控机床龙头钶锐锶：11月10日上市】钶锐锶公告，经上海证券交易所审核同意，公司发行的人民币普通股股票将于2026年11月10日在上海证券交易所科创板上市。公司股票简称：钶锐锶。公司股票代码：688827。公司首次公开发行后总股本：6851.43万股。钶锐锶是国产全直驱数控机床龙头。公司主要从事全直驱数控机床及数控系统的研发、生产和销售，是国内少有的同时拥有PWM型数控系统和总线型数控系统、且两种类型数控系统均已形成规模销售的企业，数控系统已实现100%自产，驱动器与直线电机磁石板的自制率分别提升至99.95%和99.71%。公司产品在精密模具、航空航天、消费电子、半导体 ... 展开钶锐锶公告，经上海证券交易所审核同意，公司发行的人民币普通股股票将于2026年11月10日在上海证券交易所科创板上市。公司股票简称：钶锐锶。公司股票代码：688827。公司首次公开发行后总股本：6851.43万股。钶锐锶是国产全直驱数控机床龙头。公司主要从事全直驱数控机床及数控系统的研发、生产和销售，是国内少有的同时拥有PWM型数控系统和总线型数控系统、且两种类型数控系统均已形成规模销售的企业，数控系统已实现100%自产，驱动器与直线电机磁石板的自制率分别提升至99.95%和99.71%。公司产品在精密模具、航空航天、消费电子、半导体、AI服务器及机器人等高端制造领域实现了对国际顶级品牌的国产替代，累计服务客户超过700家，覆盖富士康、长盈精密、立讯精密、兆威机电等知名企业。收起
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20:13
【报告：绿氢燃机经济性拐点预计出现在2030年前后】在今年进博会期间，GEVernova联手北京大学能源研究院发布《中国绿氢燃机应用与展望》报告。报告系统测算了绿氢燃机的经济可行空间，并判断，绿氢燃机经济性拐点预计出现在2030年前后。“绿氢燃机是新型电力系统建设的必选项。”北京大学能源研究院副院长杨雷在接受采访时表示。杨雷的依据来自储能时长的分工：电化学储能解决的是小时级电力平衡，抽水蓄能受地形条件与季节调节成本限制，难以完成跨季节储能。“而随着风电、光伏成为装机主体，连续低风光时段的长时保供需要有氢储能这类长时调节资源兜底。”根据《报告》，若仅按2035年风电、光伏装机容量36亿千 ... 展开在今年进博会期间，GEVernova联手北京大学能源研究院发布《中国绿氢燃机应用与展望》报告。报告系统测算了绿氢燃机的经济可行空间，并判断，绿氢燃机经济性拐点预计出现在2030年前后。“绿氢燃机是新型电力系统建设的必选项。”北京大学能源研究院副院长杨雷在接受采访时表示。杨雷的依据来自储能时长的分工：电化学储能解决的是小时级电力平衡，抽水蓄能受地形条件与季节调节成本限制，难以完成跨季节储能。“而随着风电、光伏成为装机主体，连续低风光时段的长时保供需要有氢储能这类长时调节资源兜底。”根据《报告》，若仅按2035年风电、光伏装机容量36亿千瓦目标测算，全国绿氢供给潜力就达每年1200万至2100万吨。此外，较优项目制氢成本有望降至6至8元/公斤，计入储运后燃机入口氢价约7至12元/公斤，提高管道输量和储氢周转率是降低用户端氢价的关键。收起
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20:12
【港股AI产业链新股密集“破发”】全球AI行情持续降温之际，港股的科技新股上周集体刷新上市以来新低，大比例破发使得高瓴、淡马锡等基石投资人的账面浮亏规模水涨船高。据记者统计，2026年以来完成H股发行的40家A+H公司中，截至11月6日收盘已有34家港股跌破发行价，占比约85%。“破发”重灾区集中在AI硬件链条，覆盖光模块、PCB、存储芯片、MLCC等细分领域。按六个月禁售期测算，6月5日以来上市、基石股份尚未解禁的21家公司中19家港股已经破发，账面合计浮亏约251.6亿港元。其中投入规模最大的中际旭创较发行价下跌41.81%，35家基石投资者账面浮亏约111.86 ... 展开全球AI行情持续降温之际，港股的科技新股上周集体刷新上市以来新低，大比例破发使得高瓴、淡马锡等基石投资人的账面浮亏规模水涨船高。据记者统计，2026年以来完成H股发行的40家A+H公司中，截至11月6日收盘已有34家港股跌破发行价，占比约85%。“破发”重灾区集中在AI硬件链条，覆盖光模块、PCB、存储芯片、MLCC等细分领域。按六个月禁售期测算，6月5日以来上市、基石股份尚未解禁的21家公司中19家港股已经破发，账面合计浮亏约251.6亿港元。其中投入规模最大的中际旭创较发行价下跌41.81%，35家基石投资者账面浮亏约111.86亿港元，单家占未解禁公司浮亏总额的44.5%，相关股份明年1月底才解禁。高瓴、淡马锡等知名机构认购的中际旭创、罗博特科、立讯精密均大比例浮亏。除了机构资金外，认购港股新股的产业链上市公司同样未能幸免，胜宏科技、蓝思科技、君正股份、剑桥科技等上市公司都出现在基石投资人名单中，部分公司同时承受自身破发与认购浮亏的双重压力。收起
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19:58
【以色列国防部长称对伊朗任务“尚未完成”】以色列国防部长卡茨8日在战争纪念仪式上称，以色列“对伊朗的任务尚未完成”，伊朗试图“重启获取核武器的进程”并进行“其他严重威胁以色列安全的活动”，以方不能接受并将“采取必要行动”，将“先发制人”消除威胁，但未提供证据证明威胁，也未说明具体行动。以色列军队不会从占领的加沙地带、黎巴嫩和叙利亚部分地区撤军，若黎巴嫩真主党与伊朗联手袭击以色列，将面临“严厉打击”。卡茨呼吁以色列人在国家安全面临威胁时“团结一致”。内塔尼亚胡7日呼吁反对派阵营与利库德集团及其政治盟友组建“民族团结政府”。
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19:45
【Anthropic斥资34亿美元采购燃气发电设备 为数据中心供电】据英国金融时报，Anthropic于9月下旬从总部位于得州圣安东尼奥的设备供应商OnePWRSolutions处，以34亿美元购得1.7吉瓦重型发电机的采购承诺。Anthropic并未收购OnePWR本身，但这笔交易还包括安装发电机所需的工程和施工能力。据知情人士透露，OnePWR没有任何员工转入Anthropic，OnePWR两年前就已向卡特彼勒订购发电机，但需要融资才能完成交易。
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19:42
【苹果披露机器人“大脑”研究进展 多位业内人士判断：具身智能的“ChatGPT时刻”将落在2027年下半年左右】去年进博会期间，宇树科技创始人、董事长王兴兴曾表示，具身智能大模型、端到端技术的进步总体上非常快，但机器人大模型进展比他想象中缓慢。今年在虹桥国际经济论坛上，他进一步将当前挑战聚焦到模型与物理世界的对齐：目前多模态模型本身的理解能力已经较好，最大的问题是输入输出对齐的误差，“最后几毫米”还有比较大偏差。机器人“大脑”领域近期的进展也让这一问题受到关注。今年10月中旬，英伟达研究团队发布的一项研究显示，GPT-6Astra本身具备执行通用拾取放置任务的能力。近日，苹果研究团队披露机器人“大脑”研究进展：人形机器人自主控制系统HALO。据 ... 展开去年进博会期间，宇树科技创始人、董事长王兴兴曾表示，具身智能大模型、端到端技术的进步总体上非常快，但机器人大模型进展比他想象中缓慢。今年在虹桥国际经济论坛上，他进一步将当前挑战聚焦到模型与物理世界的对齐：目前多模态模型本身的理解能力已经较好，最大的问题是输入输出对齐的误差，“最后几毫米”还有比较大偏差。机器人“大脑”领域近期的进展也让这一问题受到关注。今年10月中旬，英伟达研究团队发布的一项研究显示，GPT-6Astra本身具备执行通用拾取放置任务的能力。近日，苹果研究团队披露机器人“大脑”研究进展：人形机器人自主控制系统HALO。据论文披露，研究团队在6个未预先扫描或建图的真实环境中开展360次单项任务测试，平均成功率为91%。从部分场景陆续“上岗”，到更多任务能够稳定完成，具身智能仍在同时寻找技术突破与规模化商业落地的路径。对于具身智能“ChatGPT时刻”的到来节点，多位业内人士给出的判断“落”在了2027年下半年左右。收起
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19:32
【美股暴跌后 “木头姐”：市场越担忧我越乐观 牛市未完】本周美股AI交易重挫、纳斯达克综合指数跌入调整区间之际，ARKInvest掌门人CathieWood选择逆势加仓。11月6日周五，CathieWood接受CNBC采访时表示，投资者的普遍担忧非但没有动摇她的信心，反而强化了她对牛市延续的判断。市场越担忧，我越乐观，因为这往往意味着牛市更具持续性。我不认为这轮牛市已经脱轨。周五科技股出现小幅反弹，但市场情绪仍然脆弱。Wood认为，当前的波动是技术革命进程中“前进两步、后退一步”的正常节奏，并预计2027年股市仍将延续涨势。Wood建议投资者在反弹时适度获利了结，在下跌时加仓高确信度持仓， ... 展开本周美股AI交易重挫、纳斯达克综合指数跌入调整区间之际，ARKInvest掌门人CathieWood选择逆势加仓。11月6日周五，CathieWood接受CNBC采访时表示，投资者的普遍担忧非但没有动摇她的信心，反而强化了她对牛市延续的判断。市场越担忧，我越乐观，因为这往往意味着牛市更具持续性。我不认为这轮牛市已经脱轨。周五科技股出现小幅反弹，但市场情绪仍然脆弱。Wood认为，当前的波动是技术革命进程中“前进两步、后退一步”的正常节奏，并预计2027年股市仍将延续涨势。Wood建议投资者在反弹时适度获利了结，在下跌时加仓高确信度持仓，ARK已在近期加仓SpaceX等核心头寸。收起
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19:30
【华安证券：反弹已至、坚定信心 民主党AI限制性提案仅为短期快速冲击 真正落地难度极大】华安证券研报指出，反弹已至，坚定信心。一方面海内外三季报、中期选举、FOMC会议等扰动因素近期皆落地，二方面存在监管坚决稳市场、APEC峰会会晤、中央经济工作会议预期等潜在提振，三方面机构年末业绩排名冲刺和春季躁动行情交易共识正在凝聚。民主党AI限制性提案仅为短期快速冲击，真正落地难度极大，不影响当下反弹格局。配置上，本次年末反弹对应成长产业景气周期第二阶段尾声加速上涨，超跌AI上中游硬件仍是首选，此外具备景气或催化的强α方向如AI应用和农产品链条亦可配置。再次提醒红利资产在市场超跌反弹以及股息率消化至临界点情况下，性价比已然较低。
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19:05
【伊朗革命卫队：美军特遣部队无法达到施压伊朗目的】据伊朗法尔斯通讯社8日报道，伊朗伊斯兰革命卫队发言人穆赫比当天表示，美国无法通过组建“铁门”特遣部队计划实现其给伊朗施加经济压力的目的。穆赫比说，“铁门”计划“不过是文字游戏”，美国无法通过这一计划实现其给伊朗施加巨大经济压力的目的，伊朗经济不会崩溃。美军中央司令部7日在社交媒体发布消息说，中央司令部司令库珀已下令组建一支名为“铁门”的特遣部队。该特遣部队将与美国其他政府机构开展协作，以防止伊朗利用陆路等方式跨境运输先进武器及其他物资。“铁门”特遣部队由约20名文职和军事人员组成，总部位于佛罗里达州坦帕市。
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19:00
【中信建投：看好AI发展带来的算力需求 维持对北美算力和国产AI算力产业链的长期看好】中信建投发布研报指出，大模型商业化在2026年快速扩张，截至2026年9月底，OpenAI和Anthropic两家ARR合计约1240亿美元。北美四大CSP厂商2026Q3合计资本开支约2087亿美元，同比增长84.2%，AI基础设施投资保持高强度。截至2026年10月30日，申万通信指数PE-TTM分别处于5年、10年以来的60.45%、34.93%分位点，反映估值溢价的消化，板块估值回归历史中枢附近，市场对光模块等AI算力板块定价趋于理性，关注点转向业绩兑现与增长持续性。递归自我改进有望推动模型能力飞跃。AI需求空间持续拓展，AI ... 展开中信建投发布研报指出，大模型商业化在2026年快速扩张，截至2026年9月底，OpenAI和Anthropic两家ARR合计约1240亿美元。北美四大CSP厂商2026Q3合计资本开支约2087亿美元，同比增长84.2%，AI基础设施投资保持高强度。截至2026年10月30日，申万通信指数PE-TTM分别处于5年、10年以来的60.45%、34.93%分位点，反映估值溢价的消化，板块估值回归历史中枢附近，市场对光模块等AI算力板块定价趋于理性，关注点转向业绩兑现与增长持续性。递归自我改进有望推动模型能力飞跃。AI需求空间持续拓展，AI编程已形成较清晰商业化路径，设计、建模和仿真等“泛编程”领域以及AI4Science和机器人等进一步打开远期增长空间。我们对行业前景保持乐观，看好AI发展带来的算力需求，维持对北美算力和国产AI算力产业链的长期看好。收起
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18:52
【腾讯反弹 段永平：还拿着】10月底以来，恒生科技指数迎来反弹，腾讯罕见五连阳。有网友问知名投资人段永平是否还持有腾讯，段永平回复称：“拿着呢”。不过，段永平表示，不加杠杆、不借钱炒股很重要，买好公司也很重要。
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18:49
【中信建投：本周行情属于典型的超跌技术性修复 趋势性反转的基础尚不牢固 预计指数底部磨底过程或仍有反复】中信建投研报指出，本周行情属于典型的超跌技术性修复，趋势性反转的基础尚不牢固。市场内生修复动力仍偏弱，对政策托底资金依赖度较高，且外围美股科技股波动的扰动仍在，预计指数底部磨底过程或仍有反复。后续反弹持续性需重点观察量能放大水平、稳市资金托底力度，以及产业政策催化的落地情况。配置上，可围绕国产替代、光伏新能源等方向布局弹性，高股息资产可作为底仓平滑波动；海外敞口较大的板块仍需警惕外部流动性与需求端的不确定性扰动。
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