持基7年,巨亏45%:长盛基金“风格漂移”坑惨持有人?
编者按:
一些买了长盛基金旗下“长盛国企改革混合”并长期持有的投资者惨遭套牢,该基金成立7年多仍亏损约45%,显著跑输业绩基准。
未来,我们将透视更多“长期不赚钱”的基金。
长盛国企改革混合成立于2015年6月,至今已超过7年。然而,截至2022年8月10日,该基金累计亏损约45.4%,跑输业绩基准超过50个百分点,同类排名500/503。
由于成立以来并未进行过分红,这意味着如果投资者在该基金成立时认购买入,持有7年后将亏损逾45%,这还没有考虑申购费用、通货膨胀、机会成本等因素的影响。
查阅基金净值曲线发现,长盛国企改革混合成立以来至今单位净值达到或者超过1元的天数仅为个位数,大部分时间运行在0.6元以下。
成立7年跑输业绩基准逾50个百分点
长盛国企改革混合募集期间净认购金额约32.5亿元,认购总户数65329户,是一只中等规模的基金。
然而,成立以来截至2022年二季度末,该基金累计亏损达到44.60%,跑输业绩比较基准57.95个百分点。
期间,长盛国企改革混合多次更换基金经理,但效果始终有限。
2022年二季度末至今,该基金的净值波动相对较小。
面对业绩持续表现不佳,投资者选择“割肉”离场。数据显示,长盛国企改革混合的基金份额总额从成立时约32.5亿份下降至2022年二季度末约9.9亿份。
或存“风格漂移”行为
除了业绩表现较差,该基金可能还存在“风格漂移”的问题。
长盛国企改革混合的投资目标为“把握中国国企改革所蕴含的投资机会,分享国企改革带给上市公司的投资收益……”。
而该基金对国企改革主题上市公司的界定为:一是直接或间接受益于已经公告的国企改革方案(含预案)的上市公司;二是处于国企改革的重点区域、行业,且改革预期较确定的国有企业,或与上述国有企业有较大业务关联的上市公司。据基金合同规定,该基金投资于国企改革主题的股票和债券不低于非现金基金资产的 80%。
2022年二季报显示,长盛国企改革混合股票仓位占基金总资产的比例达到92.84%。该基金前十大重仓股中,前四只股票天齐锂业、普利特、永兴材料、融捷股份均为民营企业,合计占基金资产净值的比例超过35%。
长盛国企改革混合是否存在“风格漂移”?持仓是否违反了《基金合同》?这些问题有待公司进一步作出解释。
2022年4月,证监会发布的《关于加快推进公募基金行业高质量发展的意见》指出,“采取有效监管措施限制“风格漂移”、“高换手率”等博取短线交易收益的行为”。
2022年5月,证监会在机构监管情况通报提到,对存在长期投资理念弱,投资换手率高,“风格漂移”问题突出等情形的基金管理人可能采取审慎性措施。
作为国内首批获准成立的“老十家”基金管理公司之一,长盛基金合规风控是否达标?
免责声明:本文仅供信息分享,不构成对任何人的任何投资建议。
版权声明:本作品版权归面包财经所有,未经授权不得转载、摘编或利用其它方式使用本作品。
最近更新
-
太平洋寿险合规有待提升:一季度收5张罚单,涉及个险渠道经营不审慎等
13:25
-
套路式收费侵害投资者权益(九):东证融汇货基管理费率高达市场均值3倍,收益率垫底
13:14
-
中华财险合规有待提升:一季度收30张罚单,累计被罚没超500万元
11:56
-
农发行合规水平亟待提升:一季度收12张罚单,因涉及信贷违规被罚没160万元
11:26
- 4.24号,这些板块有利好
- 【排雷】罕见!天齐锂业巨亏,带崩锂矿股,锂价跌势何时到头?
- 浮夸、虚标、假冒乱象频发,买一件好的防晒衣这么难?
- 战法分享,5日均线波段法则!
- 一块岩石,让极氪009“阻击了”埃尔法?
- 缩量,没人玩了
- 都是电池惹的祸?
- 茶百道登陆港交所成加盟制茶饮第一股
- 开云Q1财报公布,已开启业绩修复,巩固行业地位
- 当人们理性花钱时,恰是宜家IKEA的好机会
专栏推荐
-
研选
浓缩机构研究精华,提前捕捉市场风口
2017人已购
¥258.00/月
-
尾盘擒牛之如何选股?
学完这些方法,告别选股难!
117人已购
¥288.00/月
-
财报拆解
知识点解读+实战案例,帮你5小时学会看财报
73人已购
¥19.90/月
-
每周一股
每周日定期更新【每周一股】,为广大的投资者精选下周短线个股!
338人已购
¥588.00/月