【IPO追踪】云知声今起招股，预计6月30日上市

财华社讯，6月20日，云知声（09678.HK）启动招股，计划全球发售156.098万股股份，其中140.488万股股份为国际发售股份，15.61万股股份为香港公开发售股份。

每股发售股份发售价介于165.00港元至205.00港元，假设每股发售股份的发售价为185.00港元（发售价范围中位数），云知声预计自全球发售将收取的所得款项净额约为1.766亿港元，计划将用于提高研发能力及投资新兴的商业机会等。

云知声香港公开发售于6月20日（星期五）上午九时正开始，并将于6月25日（星期三）中午十二时正结束。最终发售价及分配结果将不迟于6月27日（星期五）公布。

云知声预计将于6月30日（星期一）开始在香港联交所主板交易，股份代号为9678，每手买卖单位为20股股份，入场费4141.35港元。

基石投资方面，云知声引入SensePower Management Limited、臻一资产管理有限公司及润建国际（香港）有限公司为基石投资者，基石投资者合计认购约9550万港元的发售股份。

云知声是一家AI解决方案提供商，专注于对话式AI产品及解决方案，业务覆盖智慧生活（如住宅、商业场景）与智慧医疗两大板块。公司的合作伙伴包括京东(09618.HK)、美的(00300.HK)、中国平安(02318.HK)、北京协和医院及中山医院等各领域的头部企业。

按收入计，云知声是2024年中国第四大AI解决方案提供商，市场份额为0.6%；同时在中国日常生活AI解决方案排名第三，在医疗AI服务及解决方案排名第四。

过去几年，踩上人工智能风口的云知声营收持续增长，但亏损幅度亦在扩大。公司收入由2022年的6亿元(单位人民币，下同)增加至2024年的9.39元，复合年增长率为25.0%；但同期分别亏损3.75亿元、3.76亿元及4.54亿元，三年累亏超12亿元。

云知声投入重资用于研发，2024年的研发支出达3.70亿元，占总收入的比例达到了39.4%的水平。此外，于2024年末，云知声未收取贸易应收款项余额高达8亿元，显示出其大量资金被客户占用。

对于云知声的财务解读、业务结构、上市目的及潜在风险，可以查阅此前财华社策划的《【IPO前哨】云知声的AI困局：“余粮”不足，回款难》。

作者：遥远